Bamosz – az alapokon kívül kezelt vagyon 8,2 százalékkal nőtt

A Bamosz tagjai
által az alapokon kívül kezelt vagyon tavaly a negyedik negyedévében
8,2 százalékkal nőtt, ami másfél év óta a legnagyobb arányú
növekedési ütem, így az egész évben a bővülés mértéke 21,6 százalék
volt

Az év végén a BAMOSZ tagjai 2.833 milliárd forint vagyont
kezeltek az alapokon kívül, azaz az alapokban kezelt 2.540
milliárddal együtt a teljes kezelt vagyon 5.373 milliárd forintot
tett ki.

A vagyonkezelésben lévő állomány mintegy 14,8 százaléka
befektetési jegyekben van, ebből 9 százalék a Bamosz tagjai által
kezelt alapok jegyeiben, amelynek mértéke a negyedév végén 254
milliárd forintot tett ki. A befektetési alapok portfolióiban lévő
befektetési jegyek 242 milliárdos állományát is figyelembe véve a
Bamosz tagok által kezelt teljes nettó vagyon 2006. december 31-én
4.877 milliárd forintot tett ki.

A Bamosz tagjai által kezelt vagyont legnagyobb részben
alapokban kezelik, és bár a negyedévben az alapok bővülése lassabb
volt, mint a vagyonkezelt portfolióké, az év egészében az alapok
nőttek jobban, és az év végén az alapokban kezelt és a vagyonkezelt
vagyon együttes értékének 47 százaléka volt alapokban.

A második legnagyobb kört a pénztári vagyon adja, elsősorban a
magánnyugdíjpénztárak számára kezelt vagyon. Ezek a teljes kezelt
vagyon 31 százalékát teszik ki, és a pénztári vagyonok aránya a
vagyonkezelt vagyonokon belül trendszerűen nő – derül ki az
összeállításból.

A biztosítói vagyon a negyedév végén a teljes kezelt vagyon 17
százalékát tette ki, a pénztárakénál lassabb növekedése miatt pedig
tendenciaszerűen csökken az aránya.

A kezelt vagyon tulajdonosa szerint a legnagyobb kategória a
pénztári vagyon. Az év végén több mint 1.676 milliárd forint, a
teljes vagyonkezelt vagyon 59,2 százalékát tette ki a pénztárak
számára kezelt vagyon.

A pénztári portfoliók közel 70 százaléka van hazai
állampapírokban, az átlagos portfolió 64 százalék körüli mértékben
hazai államkötvényeket, és további 5 százalékban diszkont
kincstárjegyeket tartalmaz – fűzik hozzá. A részvények aránya
meghaladja a 19 százalékot, ennek nagyobb része, közel 11 százalék,
külföldi részvény. Továbbra sem jelentős, 2 százalék alatti a nem
részvény típusú külföldi befektetések mértéke, a hazai eszközök
közül a jelzáloglevelek és vállalati kötvények aránya viszont közel
5 százalék.

A pénztárak portfoliójában nominálisan is csökkent a hazai
diszkont kincstárjegyek, vállalati kötvények és ingatlanok, valamint
a külföldi kötvények és bankbetétek mértéke. Bár a hazai
állampapírok és külföldi részvények mértéke nominálisan nőtt a
portfoliókban, arányuk némileg csökkent. Jelentősen megnőtt viszont
a hazai bankbetétek, a külföldi diszkont kincstárjegyek és az egyéb
eszközök aránya. Nőtt a hazai részvények aránya is.

A pénztári kezelt vagyonok eszközmegoszlását és a negyedéves
átlagos piaci teljesítményeket figyelembe véve a pénztárak átlagosan
4,6 százalék körüli negyedéves teljesítményt érhettek el, míg a
frissen beáramló pénzek okozhatták a negyedéves növekedés valamivel
kevesebb mint felét. Ez számszerűsítve 55 milliárd forint körüli
friss befektetést jelent. A teljes év során a pénztárak átlagosan
7,5 – 8 százalék körüli hozamot érhettek el.